國際上的評級機構(gòu)都是獨立的私人企業(yè)，它們不受政府控制，也獨立于任何被評級的對象。它們擁有眾多的實驗室和詳盡的資料，采用先進科學的分析技術(shù)，又有豐富的實踐經(jīng)驗和大量專門人才，制定的行業(yè)標準也十分嚴格、規(guī)范。因此，它們所做出的信用評級具有很高的權(quán)威性。這些評級機構(gòu)的評級結(jié)果的準確性是相當可靠的。如通過分析保險公司在失去償付能力前兩年的Best等級，發(fā)現(xiàn)其預(yù)測準確機率可達79％。當然由于保險業(yè)涉及風險概率，評級機構(gòu)的評級結(jié)果也要受其影響，不可能達到完全準確。同時，高等級并不等于保險公司一定能生存，它只是表明等級越高，生存可能性越大；同樣地，低等級并不等于保險公司必然破產(chǎn)，它只是表明等級越低，破產(chǎn)的可能性越大。

美國主要的保險評級機構(gòu)有以下五家：**費雷德。貝*特（A.M.Best）、穆-迪（Moodgs）、標準。普-爾（Standard＆Poor）和威*斯（Weiss）、**菲爾蒲斯（Duff＆Phelps）。其中最為著名的是成立于1940年的A.M.Best公司，下面以它為例介紹一下評級機構(gòu)的基本狀況。

（1）評級對象：只對滿足一定財務(wù)標準（至少有100萬美元資本）的保險公司進行評級。（2）評級資料來源：搜集的數(shù)據(jù)來自于財產(chǎn)與責任保險公司和人壽與健康保險公司的年度報表。在為保險公司評級之前，要求至少有5年的財務(wù)數(shù)據(jù)。（3）評級考慮因素：承保、管理、準備金、純保費和投資，評級結(jié)果基于將保險公司的財務(wù)信息與Best公司確定的標準進行對比。保險公司的規(guī)模被剔除在評級因素之外，因為公司規(guī)模大并不意味著公司運行穩(wěn)定性強，財務(wù)狀況良好。（4）評級機構(gòu)收入來源：來源于使用這些評級結(jié)果的保險公司和保險產(chǎn)品的購買者。（5）評級等級劃分：經(jīng)過財務(wù)審查之后，保險公司即可得到一個字母等級，其變化范圍從A＋＋到F，分別對應(yīng)于從最好到一般，再到最差的評級結(jié)果，這種分級方式與美國教育系統(tǒng)采用的評分系統(tǒng)類似，容易被消費者理解和接受。同時Best公司還對那些沒有評定等級的保險公司評定“財務(wù)成績等級”（FPR），這種等級比字母等級使用了較少年份的數(shù)據(jù)。Best公司使用的等級以及與它們相對應(yīng)的文字評價具體情況如下：

A.M.Best公司的評比等級：

字母等級財務(wù)等級（FPR）

安全等級

A＋＋，A＋最好FPR-9，F(xiàn)PR-8優(yōu)

A，A-極好FPR-7，F(xiàn)PR-6良

B＋＋，B＋很好FPR-5中

危險等級B，B-足夠好FPR-4中

C＋＋，C＋一般FPR-3，F(xiàn)PR-2中下

C，C-勉強可以

D非常危險沒有評級意見

E受政府干預(yù)FPR-1沒有評價

F破產(chǎn)清算

其他四個評級公司，都使用了字母等級，但各個評級機構(gòu)采用的評級標準是不同的，像Standard＆Poor和Duff＆phelps采用了所謂的“理賠能力等級”，但它們評價結(jié)果是高度相關(guān)的。

這些機構(gòu)的信用等級劃分大同小異。前四個級別表明被評對象信譽高，履約風險小，受不利經(jīng)濟環(huán)境影響的程度低，償付能力強，是值得信賴的。而從第五級開始則表明信譽低，履約風險較大，受不良經(jīng)濟環(huán)境影響的程度較高。

當然，它們所做出的信用評級不具有向社會推薦被評估對象的含義和義務(wù)，只是供人們決策時參考。因此，它們對社會負有道義上的義務(wù)，但并不承擔任何法律上的責任。