質(zhì)押也稱質(zhì)權(quán)，就是債務(wù)人或第三人將其動(dòng)產(chǎn)移交債權(quán)人占有，將該動(dòng)產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保，當(dāng)債務(wù)人不履行債務(wù)時(shí)，債權(quán)人有權(quán)依法就該動(dòng)產(chǎn)賣得價(jià)金優(yōu)先受償。

在金融界我們會(huì)經(jīng)常聽(tīng)到風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)控制這兩個(gè)詞，銀行放貸如何控制風(fēng)險(xiǎn)，順利收回貸款和利率，將信貸風(fēng)險(xiǎn)降到最低是其永恒的主題。近來(lái)興起的動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)更是將控制風(fēng)險(xiǎn)放在了必須首要考慮的重點(diǎn)位置。動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押貸款是以銀行認(rèn)可的合法的動(dòng)產(chǎn)作為質(zhì)押擔(dān)保，銀行給予融資的貸款方式。正是由于動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押貸款質(zhì)押物的特殊性，這和不動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押的質(zhì)押物(如房產(chǎn))有明顯的區(qū)別，帶來(lái)其質(zhì)押物監(jiān)管的難度，從而加大了信貸風(fēng)險(xiǎn)。雖然該業(yè)務(wù)推行時(shí)間不長(zhǎng)，但是也不乏由于操作失誤而給銀行造成的信貸損失。其實(shí)仔細(xì)分析這些事故的產(chǎn)生，主要還是由于質(zhì)押物監(jiān)管失誤所造成的。動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押的風(fēng)險(xiǎn)其實(shí)就是對(duì)質(zhì)押物的監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)質(zhì)押物監(jiān)管不利，從而造成銀行的信貸損失。銀行對(duì)控制動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)的需求,給第三方質(zhì)押監(jiān)管市場(chǎng)帶來(lái)廣闊的空間。

如何做好動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押監(jiān)管，降低動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押貸款風(fēng)險(xiǎn)，也就是讓銀行貸款放心呢?讓我們先從“動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押在我國(guó)的興起”看起。

目前，在我國(guó)社會(huì)信用體系相對(duì)脆弱的情況下，一方面大量的中小企業(yè)出于業(yè)務(wù)發(fā)展的需要，產(chǎn)生大量的資金融入需求，但由于其規(guī)模小、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大，難以獲得信用擔(dān)保，又缺乏足夠的符合金融機(jī)構(gòu)認(rèn)可的不動(dòng)產(chǎn)抵押物(如房地產(chǎn)等)，很難從銀行獲得貸款;另一方面，隨著我國(guó)居民收入水平的提高，銀行積聚了大量的存款，但迫于風(fēng)險(xiǎn)壓力又不敢輕易貸出。銀行與中小企業(yè)的這種融資上的“兩難”矛盾目前在我國(guó)具有普遍性。

押監(jiān)管正是在這樣的背景下出現(xiàn)的。它較好地解決了銀企之間的融資矛盾。首先，質(zhì)押監(jiān)管業(yè)務(wù)允許中小企業(yè)利用原材料和在市場(chǎng)上經(jīng)營(yíng)的商品作質(zhì)押進(jìn)行貸款，解決了企業(yè)實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)營(yíng)與擴(kuò)大發(fā)展的融資問(wèn)題。其次，質(zhì)押監(jiān)管促進(jìn)了銀行安全放貸，銀行(或擔(dān)保公司)通過(guò)與第三方監(jiān)管的合作，可以對(duì)中小企業(yè)發(fā)放頻率高、數(shù)額小的貸款。第三方監(jiān)管負(fù)責(zé)監(jiān)管質(zhì)押物，這樣資金是安全投放的，風(fēng)險(xiǎn)極低。因此第三方監(jiān)管大有發(fā)展空間。

動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押監(jiān)管的業(yè)務(wù)分析

質(zhì)押監(jiān)管已經(jīng)發(fā)展成為一種新型的金融服務(wù)延伸產(chǎn)品，其意義是深遠(yuǎn)的。該業(yè)務(wù)在我國(guó)迅速發(fā)展，并逐步形成以下多種業(yè)務(wù)模式：

1)標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單質(zhì)押：指出質(zhì)人(中小企業(yè)客戶)以物流企業(yè)開(kāi)出的倉(cāng)單(倉(cāng)庫(kù)貨物清單)作為質(zhì)押擔(dān)保，銀行給予融資的授信業(yè)務(wù)。從擔(dān)保種類而言，屬于權(quán)利憑證質(zhì)押類，質(zhì)押的標(biāo)的是物權(quán)化的權(quán)利憑證–倉(cāng)單，銀行對(duì)質(zhì)物的占有方式為占有經(jīng)過(guò)出質(zhì)人和監(jiān)管人同時(shí)背書(shū)過(guò)的倉(cāng)單，監(jiān)管人為倉(cāng)單的出單人。

特點(diǎn)分析

優(yōu)點(diǎn)：銀行可以質(zhì)押貨物權(quán)利憑證–倉(cāng)單，所以標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)較小，操作簡(jiǎn)單，銀行易接受。

缺點(diǎn)：出質(zhì)人(中小企業(yè)客戶)一旦將貨物倉(cāng)單質(zhì)押，在質(zhì)押期間就不能銷售和使用貨物，除非解除質(zhì)押，償還銀行貸款。所以倉(cāng)單質(zhì)押缺少靈活性，只能滿足部分的用戶需求。

2)動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押逐筆控制：指出質(zhì)人以銀行認(rèn)可的合法的動(dòng)產(chǎn)作為質(zhì)押擔(dān)保，銀行給予融資，且在授信期內(nèi)可以分階段還款，并可以通過(guò)銀行審批更換所質(zhì)押的動(dòng)產(chǎn)的授信業(yè)務(wù)，監(jiān)管人的控貨方式為逐筆控制。

優(yōu)點(diǎn)：出質(zhì)人(中小企業(yè)客戶)貨物質(zhì)押后，在質(zhì)押期間，可以根據(jù)需要更換所質(zhì)押的貨物，不影響貸款企業(yè)的銷售和生產(chǎn)。

缺點(diǎn)：質(zhì)押物更換需要銀行的審批，操作比較繁瑣。必須建立有效的信息系統(tǒng)才能對(duì)動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押逐筆控制進(jìn)行管理。

3)動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押總量控制：指出質(zhì)人以銀行認(rèn)可的合法的動(dòng)產(chǎn)作為質(zhì)押擔(dān)保，銀行給予融資。且在授信期內(nèi)可以分階段還款，并在滿足銀行核定的最低庫(kù)存基礎(chǔ)上可更換所質(zhì)押的動(dòng)產(chǎn)的授信業(yè)務(wù)。質(zhì)押的標(biāo)的為監(jiān)管人倉(cāng)儲(chǔ)保管的貨物，銀行委托監(jiān)管人不間斷的占有質(zhì)物.但監(jiān)管的質(zhì)物是不斷更換的，在不同的時(shí)間表現(xiàn)為不同批次、種類.故稱為“動(dòng)態(tài)質(zhì)押總量控制”。

特點(diǎn)：動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押總量控制與動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押逐筆控制類似，只是銀行將審批權(quán)限委托給監(jiān)管方，由監(jiān)管方代為控制。作為監(jiān)管方也會(huì)承擔(dān)相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)。同樣，必須建立有效的信息系統(tǒng)才能對(duì)總量控制進(jìn)行有效管理。動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押逐筆控制和動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押總量控制亦可通稱為融*倉(cāng)。

4)買方信貸(保兌倉(cāng))：銀行在取得商品控制權(quán)的條件下，為買賣雙方之間的先款后貨貿(mào)易提供封閉式采購(gòu)融資支持。出質(zhì)人及供應(yīng)商實(shí)行先款后貨的結(jié)算方式，出質(zhì)人不能提供現(xiàn)貨供質(zhì)押，但其供應(yīng)商能配合銀行控制貨權(quán)。指定貨物到達(dá)指定監(jiān)管人擁有使用權(quán)的倉(cāng)庫(kù)后。由監(jiān)管人確認(rèn)出具倉(cāng)單或清單，并按質(zhì)權(quán)人約定實(shí)施控貨監(jiān)管。

特點(diǎn)：買方信貸(保兌倉(cāng))業(yè)務(wù)需求量大，應(yīng)用也很廣。但是要做到對(duì)貨物的到庫(kù)和出庫(kù)做的精確的控制也必需要建立有效的信息系統(tǒng)。

5)開(kāi)證監(jiān)管：是指銀行為進(jìn)口商開(kāi)立信用證向國(guó)外的生產(chǎn)商或出口商購(gòu)買貨物，進(jìn)口商繳納一定比例的保證金，其余部分以進(jìn)口貨物的貨權(quán)提供質(zhì)押擔(dān)保的貨押業(yè)務(wù)。同樣也只有建立信息系統(tǒng)才能對(duì)保證金和貨物進(jìn)行有效管理。

質(zhì)押監(jiān)管是一種跨行業(yè)的合作，涉及銀行、融資企業(yè)、監(jiān)管和物流企業(yè)，質(zhì)押監(jiān)管的業(yè)務(wù)涉及多種業(yè)務(wù)模式，每種業(yè)務(wù)模式都有不同的控制方法和流程，并且質(zhì)押監(jiān)管貨物品種、規(guī)格繁多，做好質(zhì)押監(jiān)管業(yè)務(wù)必須有一個(gè)成熟的信息管理系統(tǒng)。