隨著“老齡化”進程的加快，養(yǎng)老金“缺口”已成為學術界和公眾關注的問題。作為“住房反向抵押養(yǎng)老保險”的內(nèi)容之一，“住房養(yǎng)老保險”在我國的試點已初見端倪。相信“住房養(yǎng)老保險”模式可以為老年人提供更多的經(jīng)濟保障，享受更好的養(yǎng)老服務。作為我國第一款以房地產(chǎn)為基礎的養(yǎng)老保險產(chǎn)品，**人保的“幸福屋貴族反向抵押養(yǎng)老保險（a）產(chǎn)品”于3月25日獲得中國保監(jiān)會批準，在北京、上海、廣州、武漢四個試點城市推出。老人參保后，將房產(chǎn)抵押給保險公司，由專業(yè)評估機構對房產(chǎn)進行評估。**人壽將定期向老年人支付養(yǎng)老金，直至他們?nèi)ナ?。本產(chǎn)品為非參與產(chǎn)品。**生活不參與分享房地產(chǎn)價值上升的部分。無論房價漲跌，老人都會得到固定的保險費。老人去世后，**人壽將從處置不動產(chǎn)中支付養(yǎng)老保險相關費用，剩余部分返還給老人的繼承人。

上海政策試點后，近70位老人前來咨詢。經(jīng)過律師調查、房屋抵押登記、公平等相關手續(xù)，7月2日，**人壽保險股份有限公司上海分公司向第一位投保房屋反向抵押養(yǎng)老保險的客戶發(fā)放了第一筆養(yǎng)老金。

據(jù)**人保湖北分公司相關人員介紹，本公司在一定范圍內(nèi)承擔被保險人壽命帶來的超額賠付。據(jù)統(tǒng)計，這種保險產(chǎn)品因人而異。受性別、年齡和房屋價值的影響，每個申請人領取的養(yǎng)老金差別很大。比如，一位70歲的老人，如果投保的是估計價值500萬元的房地產(chǎn)抵押貸款，每月可以拿到1.8萬元左右的養(yǎng)老金。但是，湖北省政府今年出臺了《關于貫徹落實保險“新國十條”的實施意見》，提出要“積極推進住房反向抵押養(yǎng)老保險試點”，并**，**人壽等公司已申請住房反向抵押養(yǎng)老保險產(chǎn)品。今后，湖北將引導已開展試點的保險機構同時總結完善，積極構建武漢市住房養(yǎng)老保險兩種試點模式，包括**壽險的“貨幣模式”和**壽險與養(yǎng)老社區(qū)的“實體模式”，形成可供全國其他地區(qū)借鑒的“武漢模式”。

然而，當?shù)乇ｋU公司開發(fā)和銷售該產(chǎn)品的意愿并不強烈。在上海，記者發(fā)現(xiàn)只有**壽險公司開發(fā)了以住房為基礎的養(yǎng)老產(chǎn)品。例如，**人身保險也在符合條件的住房養(yǎng)老試點機構范圍內(nèi)，但至今沒有開發(fā)出相關產(chǎn)品。**人壽保險公司上海分公司總經(jīng)理王×龍表示，缺乏法律法規(guī)對保險公司的保護，貨幣價值不穩(wěn)定，是保險公司積極性不高的本質。”我最怕老人死后，人們在家里鬧事。這是我們保險公司最擔心的問題。”

一個新的政敵沒有“養(yǎng)兒防老”的想法？

根據(jù)上海市民政部門的調查，高達90%的老年人計劃將房產(chǎn)留給后代，只有不到10%的老年人愿意倒按揭。即使是那些失去獨生子女和丁克的家庭，也很少有家庭愿意選擇“老年人住房”，主要原因如下。一是受傳統(tǒng)養(yǎng)老觀念影響，認知度不高。在“養(yǎng)兒防老”傳統(tǒng)觀念的影響下，一些人難以接受“以房養(yǎng)老”但要把每一寸土地都省下來，留給子孫后代，“從心理上講，老人們不能接受自己一輩子掙來的房子會變成別人的房子；二是難以滿足老人的精神需求。失去獨生子女的老人說，將來夫妻倆過世時，他會賣掉自己唯一的房子，把所有的錢捐給以孩子名字命名的愛心基金，用于教育。三是難以判斷房地產(chǎn)價值的增減，以及房地產(chǎn)養(yǎng)老產(chǎn)品的風險。對于開展“以房養(yǎng)老”業(yè)務的金融機構來說，這種房地產(chǎn)“逆按揭”并非常規(guī)業(yè)務。目前，尚缺乏統(tǒng)一的、可操作的業(yè)務規(guī)則可供參考，存在諸多不確定因素。住房養(yǎng)老保險實際上是一種商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品，涉及保險、銀行等金融機構。最大的障礙是沒有規(guī)則可循，沒有風險顧慮和業(yè)務運作。住房反向抵押貸款涉及銀行的房地產(chǎn)處置權，但目前銀行的處置只能通過法院拍賣渠道解決，銀行本身也沒有這種處置能力。此外，我國70年的房屋產(chǎn)權制度是“倒按揭”的最大障礙，也是與國外政策環(huán)境的最大區(qū)別。如果抵押房屋在70年產(chǎn)權到期后需要補償續(xù)期，那么續(xù)期費將是一個未知的風險。第四，抵押期限難以確定。與傳統(tǒng)的房地產(chǎn)抵押合同中對還款期限的明確規(guī)定不同，“反向抵押”的期限不能提前確定，因為一個人的預期壽命很難預測，而且很難準確計算金融機構每月提供的養(yǎng)老金數(shù)額。

按照“以房養(yǎng)老”的方案，老人參保后，保險公司按月向老人支付費用，直至老人死亡。老年人死亡后，保險公司取得抵押房地產(chǎn)的處分權，處分所得將用于支付養(yǎng)老保險相關費用。但人的壽命是不可預測的，繳費年限和月供將成為保險公司與老人之間的“博弈點”。如果保險公司預測老年人的壽命更長，那么月供就會更少。一旦老人過早去世，很容易引起家庭成員與保險公司之間關于房屋剩余價值的糾紛。

該政策如何實施和改進？

很多居民普遍肯定養(yǎng)老產(chǎn)品的多樣性，希望政策和產(chǎn)品設計更加完善，充分保障老年人權益。一方面，未來老年人對生活質量的要求會越來越高；另一方面，家庭結構會越來越小，獨生子女會越來越多，閑置的房屋也會越來越多，老年人就不需要“留著金飯碗乞討”，而會有越來越多的人接受“住房養(yǎng)老”等養(yǎng)老方式。

與此同時，很多老年人對住房養(yǎng)老也有擔憂：政策設計是否周密，監(jiān)管是否到位，老年人領取養(yǎng)老金是否會有風險，是否需要完善。你知道嗎