失效日期：1993-12-10?

人民銀行各省、自治區(qū)、直轄市分行，計劃單列城市分行，經(jīng)濟特區(qū)分行：

　　1987年3月，國務(wù)院以國發(fā)〔1987〕21號、22號文發(fā)布了《企業(yè)債券管理暫行條例》和《國務(wù)院關(guān)于加強股票、債券管理的通知》。為貫徹落實兩個文件精神，進一步加強和完善企業(yè)股票、債券的管理，保證金融市場健康迅速地發(fā)展，現(xiàn)就有關(guān)企業(yè)股票、債券以及其它金融市場業(yè)務(wù)的管理問題通知如下：

　　一、國務(wù)院國發(fā)〔1987〕21號、22號文件是當(dāng)前股票、債券等金融市場活動的法律和政策依據(jù)，人民銀行各級行處要認(rèn)真組織學(xué)習(xí)，積極宣傳，深入貫徹，嚴(yán)格執(zhí)行。

　　二、人民銀行各級行處要全面管理企業(yè)股票、債券的發(fā)行和轉(zhuǎn)讓活動。對企業(yè)股票、債券的發(fā)行活動，無論是向企業(yè)內(nèi)部職工還是向社會公開發(fā)行，無論是在城市還是在農(nóng)村，無論發(fā)行額大小，都要加強管理。

　　三、人民銀行在審批企業(yè)發(fā)行股票、債券時，要嚴(yán)格掌握股票債券規(guī)范化的原則，股票不能還本，債券不能參加分紅，股票、債券持有人應(yīng)根據(jù)兩種證券的不同性質(zhì)，享有不同的權(quán)益，承擔(dān)各自的風(fēng)險。債券一般不能搞有獎。

　　四、企業(yè)發(fā)行股票、債券、票面格式應(yīng)經(jīng)人民銀行批準(zhǔn)，并向人民銀行提供樣張備案。

　　五、企業(yè)的所有有償社會集資，均應(yīng)采取股票債券的形式。目前，國營企業(yè)除經(jīng)國家體改委批準(zhǔn)進行股份制試點和以相互參股方式進行橫向聯(lián)合外，不能發(fā)行股票，集體企業(yè)不能發(fā)行債券，少數(shù)經(jīng)濟效益較好的集體企業(yè)經(jīng)人民銀行批準(zhǔn)可以發(fā)行股票。

　　六、人民銀行對企業(yè)發(fā)行股票、債券實行統(tǒng)一管理、分級審批。一個企業(yè)一次發(fā)行額在3，000萬元以上（含3，000萬元）的，由人民銀行總行審批；3，000萬元以下的，由人民銀行省級分行根據(jù)本轄區(qū)具體情況自行規(guī)定審批權(quán)限，并報總行備案。

　　七、企業(yè)股票、債券的轉(zhuǎn)讓，須經(jīng)人民銀行審查批準(zhǔn)，其中跨省、自治區(qū)、直轄市發(fā)行的股票、債券的轉(zhuǎn)讓，應(yīng)報人民銀行總行批準(zhǔn)。

　　八、經(jīng)營企業(yè)股票、債券等有價證券轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的機構(gòu)，目前僅限于獨立核算的信托投資公司和其它非銀行金融機構(gòu)。個人和其它機構(gòu)不得經(jīng)營此項業(yè)務(wù)。信托投資公司和其它非銀行金融機構(gòu)經(jīng)營此項業(yè)務(wù)，應(yīng)經(jīng)同級人民銀行審批。全國性信托投資公司經(jīng)營此項業(yè)務(wù)，應(yīng)經(jīng)人民銀行總行審批。

　　九、人民銀行對同業(yè)拆借市場要積極組織，認(rèn)真管理，保證同業(yè)拆借活動健康順利開展。

　　十、同業(yè)拆借市場僅限于各家銀行和非銀行金融機構(gòu)參加，非金融機構(gòu)和個人不得以任何形式直接參加同業(yè)拆借市場。

　　十一、進行拆借活動的非銀行金融機構(gòu)，每月日平均拆進資金不得超過其自有資本金總額的一倍，即每月日平均拆進余額和其自有資本金的最高比率為2∶1.

　　十二、任何金融機構(gòu)，其拆進資金只能用于解決短期資金不足的問題，拆借期限最長不得超過四個月。

　　十三、人民銀行各級分行要建立金融市場業(yè)務(wù)活動檔案，并按人民銀行總行的要求及時上報有關(guān)業(yè)務(wù)報表。

　　十四、人民銀行各級分行要加強金融市場管理干部隊伍的建設(shè)，采取有效方式培訓(xùn)金融管理干部，提高他們的政策水平和業(yè)務(wù)素質(zhì)。

　　十五、各地、各級人民銀行已經(jīng)制定的有關(guān)股票、債券和拆借市場的管理規(guī)定，凡與國務(wù)院國發(fā)〔1987〕21號、22號文件以及本通知不符的條款，應(yīng)立即停止執(zhí)行，并及時加以修改。

　　十六、本通知自下發(fā)之日起執(zhí)行。