一、小公募公司債券備案條件是什么

小公募是什么：

1、“小公募”全名“面向合格投資者的公開發行的公司債券”，與大公募全稱只有兩個字之差。在發行方式上，小公募與現在協會中票、企業債相同，結合交易所債券質押庫的優勢，將是交易所的主流交易債券品種。

2、適用投資者：合格投資者。主要包括各類金融機構，300萬以上金融資產個人等。

3、審核方式：交易所預審，證監會簡化復核。從目前的監管層推動力度來看，小公募主要的審核基本下放至交易所，審核效率有望趕超協會。

小公募債券發行主要條件：

發行小公募對所有公司制法人適用，但除融資平臺等負面清單企業除外，除此以外還有以下規定:

1、凈資產要求：股份有限公司不低于3000萬元;有限責任公司不低于6000萬;

2、發行人最近三年無債務違約或者遲延支付本息的事實;

3、累積發行債券余額不超過凈資產的40%;

4、發行人最近三個會計年度實現的年均可分配利潤不少于債券一年利息的1倍(實際需達到1.5倍以上才能取得交易所批復);

5、籌集的資金投向符合國家產業政策。必須用于核準的用途，不得用于彌補虧損和非生產性支出;

6、債券的利率不超過國務院限定的利率水平，該限定利率水平可參考《最高人民法院關于人民法院審理借貸案件的若干意見》中第六條關于民間借貸最高不得超過銀行同類貸款利率的四倍的內容。

二、發行債券融資的條件

(1)資本成本低

債券的利息可以稅前列支，具有抵稅作用;另外債券投資人比股票投資人的投資風險低，因此其要求的報酬率也較低。故公司債券的資本成本要低于普通股。

(2)具有財務杠桿作用債券的利息是固定的費用，債券持有人除獲取利息外，不能參與公司凈利潤的分配，因而具有財務杠桿作用，在息稅前利潤增加的情況下會使股東的收益以更快的速度增加。

(3)所籌集資金屬于長期資金

發行債券所籌集的資金一般屬于長期資金，可供企業在1年以上的時間內使用，這為企業安排投資項目提供了有力的資金支持。

(4)債券籌資的范圍廣、金額大

債券籌資的對象十分廣泛，它既可以向各類銀行或非銀行金融機構籌資，也可以向其他法人單位、個人籌資，因此籌資比較容易并可籌集較大金額的資金。

三、發行債券的風險

1、財務風險。發行人因資產結構、負債結構和其他財務結構不合理而形成的財務風險，對外擔保等導致發行人整體變現能力差等風險。

2、經營風險。發行人的產品或服務的市場前景、行業經營環境的變化、商業周期或產品生命周期的影響、市場飽和或市場分割、過度依賴單一市場、市場占有率下降等風險。

3、管理風險。發行人組織模式和管理制度不完善，與控股股東及其他重要關聯方存在同業競爭及重大關聯交易，在債券存續期內可能進行重大資產重組或重要股東可能變更導致公司管理層、管理制度、管理政策不穩定等風險。

4、政策風險。因國家法律、法規、政策的可能變化對發行人產生的具體政策性風險，如因財政、金融、土地使用、產業政策、行業管理、環境保護、稅收制度、財務管理制度、經營許可制度、外匯制度、收費標準等發生變化而對發行人的影響。

上述知識就是小編對“小公募公司債券備案條件”問題進行的解答，企業發行債券公開募集資金的時候，需要具備凈資產要求的條件、無債務違約、三個會計年度實現營利等的要求。讀者如果需要法律方面的幫助，歡迎到律霸網進行法律咨詢。